Terrorism Risk Insurance Program¶

Terrorism Risk Insurance Program (TRIP) — это федеральная программа США, созданная для обеспечения доступности страхования от террористических рисков для коммерческих организаций. Программа предусматривает государственное софинансирование выплат по страховым случаям, связанным с актами терроризма, в случае превышения определённого порога убытков. TRIP была учреждена Законом о страховании рисков терроризма (Terrorism Risk Insurance Act, TRIA) в 2002 году, после терактов 11 сентября 2001 года, и с тех пор неоднократно продлевалась.

¶История

¶Предпосылки создания

До терактов 11 сентября 2001 года страхование от террористических рисков в США было частью стандартных коммерческих полисов страхования имущества и ответственности. Однако после атак, в результате которых страховые компании выплатили рекордные суммы (по оценкам, около 40 миллиардов долларов в ценах 2001 года), рынок страхования от терроризма практически перестал существовать. Страховщики начали массово исключать террористические риски из полисов, а перестраховочные компании отказались покрывать такие убытки. Это привело к тому, что многие коммерческие объекты, включая небоскрёбы, аэропорты, стадионы и крупные торговые центры, не могли получить страховую защиту от терактов.

¶Принятие TRIA (2002)

В ответ на кризис рынка Конгресс США принял Закон о страховании рисков терроризма (TRIA), подписанный президентом Джорджем Бушем-младшим 26 ноября 2002 года. Закон создал временную программу государственного перестрахования, рассчитанную на три года. Основной целью было стабилизировать рынок, предоставив страховщикам гарантию того, что государство покроет часть убытков в случае крупного теракта.

¶Продления и изменения

Первоначально TRIA был принят как временная мера, но впоследствии неоднократно продлевался:

2005 год — Закон о продлении страхования рисков терроризма (Terrorism Risk Insurance Extension Act, TRIEA) продлил программу до 31 декабря 2007 года.
2007 год — Закон о пересмотре страхования рисков терроризма (Terrorism Risk Insurance Program Reauthorization Act, TRIPRA) продлил программу до 31 декабря 2014 года, а также внёс изменения в механизм софинансирования.
2015 год — Закон о продлении и пересмотре программы страхования рисков терроризма (Terrorism Risk Insurance Program Reauthorization Act of 2015, TRIPRA 2015) продлил программу до 31 декабря 2020 года.
2019 год — Закон о продлении программы страхования рисков терроризма (Terrorism Risk Insurance Program Reauthorization Act of 2019, TRIPRA 2019) продлил программу до 31 декабря 2027 года.

Каждое продление сопровождалось обсуждениями в Конгрессе о необходимости программы, её стоимости для налогоплательщиков и эффективности.

¶Механизм работы программы

¶Участники

Программа TRIP распространяется на страховые компании, которые предлагают коммерческое страхование имущества и ответственности на территории США. Участие в программе является обязательным для всех страховщиков, которые предоставляют такие полисы. Они обязаны предлагать страхование от террористических рисков на тех же условиях, что и другие риски, но могут взимать за это отдельную премию.

¶Пороги и софинансирование

TRIP предусматривает многоуровневую систему распределения убытков:

Франшиза страховщика — каждая страховая компания несёт ответственность за убытки до определённой суммы, которая рассчитывается как процент от её прямых заработанных премий. Этот процент составляет 20% от премий за предыдущий календарный год.
Государственное софинансирование — после того как совокупные убытки всех страховщиков от одного теракта превысят определённый порог (так называемый «программный триггер»), государство начинает покрывать 85% убытков, превышающих этот порог. Изначально триггер был установлен на уровне 5 миллионов долларов, но с каждым продлением повышался. По состоянию на 2024 год порог составляет 200 миллионов долларов.
Возмещение от государства — государство покрывает 85% убытков, превышающих триггер, но не более 100 миллиардов долларов в год. В случае превышения этой суммы Конгресс должен принять отдельное решение о дополнительном финансировании.

¶Определение теракта

Для целей TRIP террористический акт определяется как действие, совершённое от имени или в поддержку любой организации, которое:

является насильственным или опасным для жизни человека, имущества или инфраструктуры;
совершено с целью запугивания гражданского населения или оказания влияния на политику правительства;
приводит к ущербу, превышающему 5 миллионов долларов (с 2015 года — 200 миллионов долларов).

Сертификацию теракта как события, подпадающего под программу, осуществляют Министерство финансов США совместно с Министерством юстиции и Министерством внутренней безопасности.

¶Критика и обсуждения

¶Аргументы сторонников

Сторонники TRIP утверждают, что программа необходима для обеспечения стабильности рынка страхования и предотвращения экономического кризиса в случае крупного теракта. Без неё, по их мнению, многие коммерческие объекты остались бы без страховой защиты, что привело бы к сокращению инвестиций в строительство и развитие недвижимости. Программа также рассматривается как инструмент национальной безопасности, поскольку она стимулирует страховщиков продолжать покрывать риски, которые в противном случае были бы нестрахуемыми.

¶Аргументы критиков

Критики, в том числе некоторые экономисты и политики, указывают на несколько недостатков программы:

Субсидирование частного сектора — программа фактически предоставляет государственные гарантии частным страховым компаниям, что может считаться формой субсидирования бизнеса за счёт налогоплательщиков.
Моральный риск — наличие государственной поддержки может снижать стимулы страховщиков и страхователей к управлению рисками, так как они знают, что часть убытков покроет государство.
Неопределённость стоимости — точная стоимость программы для бюджета неизвестна, так как она зависит от вероятности и масштаба будущих терактов. Некоторые оценки показывают, что в случае крупного теракта затраты могут превысить 100 миллиардов долларов.
Политизация — процесс сертификации теракта может быть подвержен политическому давлению, особенно в случаях, когда определение теракта может быть спорным.

¶Применение и влияние

¶Влияние на рынок страхования

TRIP позволил восстановить рынок страхования от террористических рисков в США. После принятия программы большинство коммерческих страховщиков начали предлагать полисы, покрывающие терроризм, хотя и с отдельной премией. Программа также способствовала развитию перестраховочного рынка, так как перестраховщики получили больше уверенности в том, что государство покроет часть их убытков.

¶Примеры использования

За время действия программы было зафиксировано несколько случаев, когда страховщики обращались за возмещением по TRIP. Наиболее значительным из них стал теракт 2013 года на Бостонском марафоне, который был сертифицирован как событие, подпадающее под программу. Однако убытки от этого теракта не превысили программный триггер, поэтому государственное софинансирование не потребовалось. Крупных терактов, которые бы привели к масштабным выплатам по программе, с момента её создания не произошло.

¶Текущее состояние

По состоянию на 2024 год программа TRIP действует до 31 декабря 2027 года. Вопрос о её дальнейшем продлении остаётся предметом политических дискуссий. В 2023 году Министерство финансов США опубликовало отчёт, в котором рекомендовало продлить программу, но с возможными изменениями, включая повышение порога триггера и увеличение доли частного сектора в покрытии убытков.