Метод полной консолидации¶

Метод полной консолидации — это способ составления консолидированной финансовой отчетности группы компаний, при котором финансовые результаты и активы дочерних предприятий включаются в отчетность материнской компании в полном объеме, независимо от доли участия материнской компании в капитале дочернего общества. Данный метод применяется в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО) и Российскими стандартами бухгалтерского учета (РСБУ) в случае, если материнская компания обладает контролем над дочерней организацией. Контроль обычно предполагает владение более 50 % голосующих акций или возможность определять финансовую и операционную политику предприятия иным образом (например, через договор или наличие большинства в органах управления).

¶Сущность и цель метода

Полная консолидация направлена на представление группы компаний как единого экономического субъекта, устраняя эффект внутригрупповых операций. Основная цель — дать пользователям отчетности (инвесторам, кредиторам, регулирующим органам) объективную информацию о совокупных активах, обязательствах, доходах и расходах группы, а не о каждой компании по отдельности. При этом материнская компания признает доли меньшинства (неконтролирующие доли) в капитале и прибыли дочерних структур, которые принадлежат акционерам, не являющимся частью группы. Метод полной консолидации противопоставляется методу долевого участия (применяемому для ассоциированных и совместно контролируемых предприятий) и методу пропорциональной консолидации (исторически использовавшемуся для совместной деятельности, но постепенно вытесняемому стандартами).

¶Условия применения

Применение метода полной консолидации обязательно, когда материнская компания имеет контроль над дочерней. В соответствии с МСФО (IFRS) 10 «Консолидированная финансовая отчетность», контроль определяется как возможность управлять значимой деятельностью предприятия, подвергаться переменным доходам от участия в нем и влиять на величину этих доходов. Формальные признаки контроля включают:

• владение прямым или косвенным путем более 50 % голосующих акций (долей);
• возможность назначать или увольнять большинство членов совета директоров;
• право решающего голоса при выборе руководства;
• наличие соглашения, дающего фактический контроль над деятельностью, даже при доле менее 50 %.

Если контроль утрачивается (например, при продаже части акций или изменении устава дочернего общества), применение метода полной консолидации прекращается, а оставшаяся доля учитывается по справедливой стоимости на дату потери контроля.

¶Исключения из консолидации

В редких случаях стандарты допускают освобождение от консолидации: материнская компания может не составлять консолидированную отчетность, если она сама является дочерним предприятием другого лица (при условии, что ее долговые ценные бумаги не обращаются на открытом рынке) или если дочернее предприятие приобретено исключительно для последующей перепродажи в течение короткого периода (двенадцать месяцев) и его контроль является временным.

¶Этапы применения метода

Процесс полной консолидации включает несколько последовательных шагов.

¶Построчное суммирование

Финансовые показатели материнской и дочерних компаний (активы, обязательства, доходы, расходы и потоки денежных средств) суммируются построчно. Например, если материнская компания имеет 100 миллионов рублей денежных средств, а дочерняя — 50 миллионов, в консолидированном балансе отражается 150 миллионов рублей. Однако это суммирование корректируется на последующих этапах.

¶Элиминирование внутригрупповых операций

Наиболее важный этап — устранение влияния операций между компаниями одной группы, которые не должны влиять на внешнюю отчетность. Внутригрупповые расчеты и сальдо (например, дебиторская задолженность дочерней компании перед материнской) полностью исключаются. Аналогично исключаются:

• внутригрупповая выручка и себестоимость (например, продажа товаров от дочерней компании материнской);
• нереализованная прибыль по внутригрупповым операциям (остающаяся в запасах, основных средствах или других активах);
• внутригрупповые дивиденды.

Нереализованная прибыль корректируется на полную величину, независимо от доли участия. Например, если дочерняя компания продала материнской товары с наценкой 20 миллионов и они еще не реализованы третьим лицам, то эта наценка вычитается из консолидированной прибыли и запасов.

¶Отражение гудвилла (деловой репутации)

При приобретении дочернего общества по цене, превышающей справедливую стоимость его идентифицируемых чистых активов, возникает гудвилл. Он рассчитывается как разница между стоимостью приобретения (покупной ценой) и долей материнской компании в справедливой стоимости чистых активов на дату покупки. Гудвилл отражается в консолидированном балансе как нематериальный актив и в последующем тестируется на обесценение. Если цена приобретения ниже справедливой стоимости чистых активов (багейн-покупка), то разница немедленно признается в отчете о прибылях и убытках.

¶Выделение неконтролирующей доли

Доля в чистых активах и прибыли дочернего общества, не принадлежащая материнской компании, отражается отдельно в консолидированном балансе (в разделе капитала) и в отчете о прибылях и убытках. При расчете неконтролирующей доли используется либо пропорциональная доля в идентифицируемых чистых активах на дату приобретения (частичный гудвилл), либо полная справедливая стоимость (полный гудвилл с включением доли меньшинства в гудвилл). Выбор метода разрешен МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнеса».

¶Различия с другими методами

Метод долевого участия применяется к ассоциированным предприятиям (доля от 20 до 50 %, при наличии значительного влияния, но без контроля). В отличие от полной консолидации, активы и обязательства ассоциированной компании не суммируются построчно, а инвестиция в нее отражается одной строкой в балансе материнской компании, корректируемой на долю в прибыли (убытке) ассоциированного предприятия и дивиденды.

Пропорциональная консолидация (ранее применялась для совместных предприятий) предполагает включение в консолидированную отчетность доли материнской компании в активах, обязательствах, доходах и расходах совместного предприятия. В современных стандартах МСФО (IFRS) 11 «Совместное предприятие» этот метод заменен на метод долевого участия для совместных предприятий и общие активы для совместных операций.

¶Применение в России

В российской практике метод полной консолидации регулируется Положением по бухгалтерскому учету «Консолидированная финансовая отчетность» (ПБУ 4/99, утратившее силу) и Федеральным законом № 208-ФЗ «О консолидированной финансовой отчетности» (2007 год). С 2012 года публичные компании (банки, страховые организации) обязаны составлять консолидированную отчетность по МСФО, либо по российским стандартам, основанным на МСФО (РСБУ сближены с МСФО). На практике для большинства групп в России применяются требования МСФО (IFRS) 10 и МСФО (IFRS) 3, которые совпадают с международной практикой. Исключения составляют случаи, когда материнская компания не является публичной и составляет отчетность только по РСБУ, используя устаревшие Методические рекомендации по составлению консолидированной отчетности (утверждены Минфином РФ № 100н).

¶Проблемы и критика

Применение метода полной консолидации связано с рядом сложностей. Определение контроля становится неочевидным в сложных структурах (например, при наличии специальных целей, структур фондов или квази-суверенных организаций). Элиминирование внутригрупповых прибылей требует детального учета и может быть трудоемким при высокой операционной интенсивности. Критики отмечают, что полная консолидация может искажать финансовую картину, если группа включает множество небольших дочерних обществ с разной экономической природой, так как смешение показателей скрывает специфическую доходность и риски отдельных бизнесов. Альтернативой является представление сегментной отчетности (МСФО (IFRS) 8), которая дополняет консолидированную и раскрывает информацию по видам деятельности.

¶Источники

• Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 10 «Консолидированная финансовая отчетность».
• Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 3 «Объединение бизнеса».
• Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 11 «Совместное предприятие».
• Федеральный закон от 27.07.2010 № 208-ФЗ «О консолидированной финансовой отчетности».
• Положение по бухгалтерскому учету «Консолидированная финансовая отчетность» (утратило силу, но применялось до 2012 г.).
• Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. «Корпоративные финансы и учет: понятия, алгоритмы, показатели» — М.: Проспект, 2017.
• Методические рекомендации по составлению консолидированной отчетности (утверждены приказом Минфина РФ № 100н от 30.12.1996).