Кристофер Симс¶

Кристофер Симс (англ. Christopher Sims; род. 21 октября 1942, Вашингтон, округ Колумбия) — американский экономист, лауреат Нобелевской премии по экономике (2011, совместно с Томасом Сарджентом) за эмпирическое исследование причинно-следственных связей в макроэкономике. Профессор Принстонского университета (с 1990 года), член Национальной академии наук США (с 1989 года) и Американской академии искусств и наук. Известен как создатель метода векторной авторегрессии (VAR) и разработчик теории рациональной инерции в денежно-кредитной политике.

¶Биография

Кристофер Альберт Симс родился 21 октября 1942 года в Вашингтоне, округ Колумбия, в семье Альберта Симса, государственного служащего, и Элизабет Симс, домохозяйки. В 1963 году получил степень бакалавра по математике в Гарвардском колледже. Затем продолжил обучение в Гарвардском университете, где в 1964 году стал магистром, а в 1968 году — доктором философии (PhD) по экономике. Его диссертация была посвящена динамике распределения доходов и была написана под руководством Хендрика Хаутаккера.

После защиты диссертации Симс преподавал в Гарвардском университете (1968–1970), затем в Миннесотском университете (1970–1974), Йельском университете (1974–1990) и, наконец, с 1990 года — в Принстонском университете, где занимает должность профессора экономики. В разные годы он был приглашённым профессором в Лондонской школе экономики, Калифорнийском университете в Беркли и других ведущих учебных заведениях.

В 1988–1989 годах Симс занимал пост президента Эконометрического общества, а в 1995 году — вице-президента Американской экономической ассоциации. В 2011 году он был удостоен Нобелевской премии по экономике «за эмпирическое исследование причинно-следственных связей в макроэкономике», которую разделил с Томасом Сарджентом.

¶Основные научные вклады

¶Метод векторной авторегрессии (VAR)

Наиболее известным вкладом Симса является разработка метода векторной авторегрессии (VAR), который он представил в статье «Macroeconomics and Reality» (1980). VAR — это эконометрическая модель, в которой каждый эндогенный переменный в системе регрессируется на свои собственные лаговые значения и лаговые значения всех других переменных. Этот метод позволил экономистам анализировать динамические взаимосвязи между макроэкономическими показателями (например, ВВП, инфляцией, процентными ставками) без наложения априорных теоретических ограничений, характерных для структурных моделей.

Симс показал, что VAR-модели позволяют выявлять причинно-следственные связи через анализ импульсных откликов — реакции одной переменной на шок (внезапное изменение) другой. Это стало основой для эмпирических исследований денежно-кредитной политики, поскольку позволило оценить, как изменения процентной ставки влияют на инфляцию и выпуск.

¶Критика структурных макроэкономических моделей

В серии работ 1970-х годов Симс подверг критике традиционные структурные макроэкономические модели, которые основывались на произвольных «идентификационных ограничениях» (например, предположениях о том, какие переменные являются экзогенными). Он утверждал, что такие модели часто дают ненадёжные результаты, поскольку их выводы зависят от субъективных допущений. Вместо этого Симс предложил использовать VAR-модели, которые «позволяют данным говорить самим за себя» и не требуют жёстких теоретических предпосылок.

¶Теория рациональной инерции

В 1990-х годах Симс разработал теорию рациональной инерции (rational inattention), которая объясняет, почему экономические агенты не мгновенно реагируют на новую информацию. Согласно этой теории, люди обладают ограниченной способностью обрабатывать информацию, поэтому они выбирают, на какие сигналы обращать внимание, а какие игнорировать. Это приводит к тому, что цены и заработные платы корректируются с задержкой, что имеет важные последствия для денежно-кредитной политики.

Рациональная инерция стала альтернативой традиционным моделям «липких цен» (sticky prices), основанным на предположении о номинальных жёсткостях. Симс показал, что даже при гибких ценах, но с ограниченной информацией, макроэкономические переменные могут демонстрировать медленную реакцию на шоки.

¶Фискальная теория уровня цен

Совместно с другими экономистами (в частности, с Эриком Липером) Симс разработал фискальную теорию уровня цен (Fiscal Theory of the Price Level, FTPL). Согласно этой теории, уровень цен определяется не только денежно-кредитной политикой центрального банка, но и фискальной политикой правительства. Если государство не может обеспечить долгосрочную сбалансированность бюджета, то инфляция может возникнуть как следствие ожиданий агентов о том, что долг будет монетизирован. FTPL вызвала значительную дискуссию в макроэкономике и стала важным инструментом анализа кризисов суверенного долга.

¶Влияние на экономическую науку

Работы Симса оказали глубокое влияние на методологию макроэкономики. VAR-модели стали стандартным инструментом в эмпирических исследованиях, используемым центральными банками (включая Федеральную резервную систему США и Европейский центральный банк) для прогнозирования и анализа политики. Теория рациональной инерции стимулировала развитие поведенческой макроэкономики и исследований в области информационных фрикций.

Симс также внёс вклад в развитие байесовской эконометрики, предложив методы оценки VAR-моделей с использованием априорных распределений (так называемые «байесовские VAR»). Эти методы позволяют повысить точность прогнозов при малом количестве наблюдений.

¶Критика

Метод VAR подвергался критике за то, что он не позволяет однозначно установить причинно-следственные связи без дополнительных идентификационных предположений (например, о порядке включения переменных). Критики (включая Эдварда Лимера) утверждали, что VAR-модели могут давать вводящие в заблуждение результаты, если шоки не являются ортогональными. Симс признавал эту проблему и предлагал использовать «структурные VAR» (SVAR), которые накладывают экономически обоснованные ограничения.

Фискальная теория уровня цен также вызвала споры: некоторые экономисты (например, Беннетт Маккаллум) считали её логически непоследовательной, поскольку она предполагает, что правительство может не выполнять свои бюджетные обязательства.

¶Награды и признание

• Нобелевская премия по экономике (2011, совместно с Томасом Сарджентом)
• Медаль Фриша (1980) от Эконометрического общества
• Премия Эрвина Плейна Неммерса (2012) от Северо-Западного университета
• Почётный доктор Университета Манчестера (2012)
• Член Национальной академии наук США (с 1989)
• Член Американской академии искусств и наук (с 1988)

¶Избранные публикации

• Sims, C. A. (1972). «Money, Income, and Causality». American Economic Review, 62(4), 540–552.
• Sims, C. A. (1980). «Macroeconomics and Reality». Econometrica, 48(1), 1–48.
• Sims, C. A. (1986). «Are Forecasting Models Usable for Policy Analysis?». Federal Reserve Bank of Minneapolis Quarterly Review, 10(1), 2–16.
• Sims, C. A. (1992). «Interpreting the Macroeconomic Time Series Facts: The Effects of Monetary Policy». European Economic Review, 36(5), 975–1000.
• Sims, C. A. (2003). «Implications of Rational Inattention». Journal of Monetary Economics, 50(3), 665–690.
• Sims, C. A. (2011). «Rational Inattention and Monetary Economics». Handbook of Monetary Economics, 3A, 155–181.

¶Источники

• Нобелевская лекция Кристофера Симса (2011) — «Statistical Modeling of Monetary Policy and Its Effects»
• Биография на сайте Нобелевского комитета
• Sargent, T. J. (2011). «Christopher A. Sims: A Profile». Journal of Economic Perspectives, 25(4), 187–204.
• Hoover, K. D. (2012). «The New Classical Macroeconomics: A Critical Survey». Journal of Economic Literature, 50(2), 456–482.
• Статья «Vector Autoregression» в The New Palgrave Dictionary of Economics (2008)