Household International

Household International — американская финансовая компания, специализировавшаяся на потребительском кредитовании, выпуске кредитных карт и предоставлении финансовых услуг. В период с 1950-х по 2000-е годы Household International входила в число крупнейших небанковских кредитных организаций США. В 2003 году была поглощена британской банковской группой HSBC Holdings, после чего её активы были интегрированы в структуру HSBC Finance Corporation.

История

Основание и ранние годы

Компания была основана в 1878 году в Чикаго, штат Иллинойс, под названием Household Finance Corporation (HFC). Изначально она занималась предоставлением небольших потребительских займов под залог личного имущества, что было распространённой практикой в эпоху до появления массовых банковских кредитных карт. В 1925 году компания вышла на Нью-Йоркскую фондовую биржу, став одной из первых публичных компаний в секторе потребительского кредитования.

Развитие в XX веке

В 1950-х — 1960-х годах Household Finance Corporation активно расширяла сеть отделений, открывая офисы в небольших городах и сельской местности, где традиционные банки были менее представлены. К 1970-м годам компания стала одним из крупнейших кредиторов в США, предоставляя займы на покупку бытовой техники, автомобилей и ремонт жилья.

В 1980-х годах компания изменила название на Household International, чтобы отразить расширение деятельности за пределы США. В этот период она вышла на рынки Канады, Великобритании и Австралии, а также начала выпуск собственных кредитных карт под брендами Household Bank и Orchard Bank.

Кризис и поглощение

В конце 1990-х — начале 2000-х годов Household International столкнулась с ростом просрочек по кредитам, особенно в сегменте субстандартного кредитования (выдача займов заёмщикам с низким кредитным рейтингом). В 2002 году компания была оштрафована на 484 миллиона долларов по иску генеральных прокуроров 46 штатов за введение в заблуждение заёмщиков относительно условий кредитования (скрытые комиссии, высокие процентные ставки).

В 2003 году Household International была приобретена британским банком HSBC Holdings за 14,2 миллиарда долларов. После сделки активы компании были реорганизованы в HSBC Finance Corporation, которая продолжила выдачу потребительских кредитов, но уже под брендом HSBC. В 2009 году, в разгар мирового финансового кризиса, HSBC объявила о закрытии большинства отделений HSBC Finance в США, фактически свернув бизнес, унаследованный от Household International.

Деятельность и продукты

Основные направления

Household International специализировалась на трёх ключевых сегментах:

Потребительские кредиты — выдача займов наличными под залог имущества (автомобили, дома) или без залога. Кредиты выдавались через собственную сеть отделений, насчитывавшую более 1000 офисов в США.
Кредитные карты — выпуск карт под брендами Household Bank (Mastercard и Visa) и Orchard Bank (карты для заёмщиков с плохой кредитной историей). На пике в 2002 году портфель кредитных карт Household International составлял около 30 миллиардов долларов.
Финансовые услуги — страхование кредитов, консолидация долгов, услуги по управлению задолженностью.

Бизнес-модель

Компания ориентировалась на заёмщиков с низким и средним уровнем дохода, которые не могли получить кредит в традиционных банках. Процентные ставки по кредитам Household International были значительно выше среднерыночных (от 15% до 30% годовых), что компенсировало высокие риски дефолта. Компания активно использовала практику «скрытых комиссий» (например, плата за оформление кредита, страховые взносы, включённые в тело кредита), что впоследствии стало причиной многочисленных судебных исков.

Критика и судебные разбирательства

Иск 2002 года

В 2002 году генеральные прокуроры 46 штатов США подали коллективный иск против Household International, обвинив компанию в систематическом обмане заёмщиков. Согласно иску, компания:

не раскрывала полную стоимость кредита (APR) до подписания договора;
включала в договоры обязательное страхование, которое заёмщики не могли отменить;
применяла агрессивные методы взыскания долгов, включая угрозы и звонки родственникам.

В результате мирового соглашения Household International выплатила 484 миллиона долларов компенсации пострадавшим заёмщикам и обязалась изменить практику раскрытия информации. Это стало одним из крупнейших штрафов в истории потребительского кредитования США на тот момент.

Связь с субстандартным кризисом

После поглощения HSBC активы Household International стали частью глобального портфеля банка. В 2007—2008 годах, в ходе ипотечного кризиса в США, подразделение HSBC Finance понесло убытки в размере более 10 миллиардов долларов из-за массовых дефолтов по субстандартным кредитам, выданным ранее Household International. Это способствовало общему ухудшению финансового положения HSBC в тот период.

Наследие

Влияние на индустрию

Деятельность Household International стала примером агрессивного потребительского кредитования, которое впоследствии привело к ужесточению регулирования в США. В 2010 году, после принятия закона Додда — Франка, была создана Бюро финансовой защиты потребителей (CFPB), которое ввело обязательные стандарты раскрытия информации для всех кредиторов, включая небанковские организации.

Бренд после поглощения

После 2003 года бренды Household Bank и Orchard Bank постепенно исчезли с рынка. К 2010 году все кредитные карты, выпущенные Household International, были перевыпущены под брендом HSBC. В 2016 году HSBC продала остатки портфеля потребительских кредитов в США компании Citizens Financial Group, окончательно завершив историю Household International.

См. также

Источники

«Household International to Pay $484 Million in Settlement» — The New York Times, 2002.
«HSBC to Acquire Household International for $14.2 Billion» — Reuters, 2003.
«The Subprime Lending Crisis: The Role of Household International» — Federal Reserve Bank of St. Louis, 2009.
«Consumer Finance: A History of Household Finance Corporation» — Journal of Business History, 1995.

BFOmetr — база данных и аналитика по компаниям России.

На главную BFOmetr →