Страховые резервы

Страховые резервы — это совокупность денежных средств, формируемых страховой организацией за счёт полученных страховых премий (взносов) и предназначенных для обеспечения выполнения обязательств по договорам страхования, перестрахования, сострахования, а также для покрытия расходов на ведение дела и предупредительных мероприятий. Являясь основным источником финансирования страховых выплат, резервы представляют собой оценку неисполненных обязательств страховщика на конкретную дату.

Правовая основа и регулирование

В Российской Федерации порядок формирования, размещения и использования страховых резервов регламентируется Законом РФ от 27 ноября 1992 года № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации», а также нормативными актами Банка России (Центрального банка РФ), который осуществляет надзор за страховой деятельностью. Основные требования включают:

• обязательность формирования резервов для всех страховщиков, имеющих лицензию;
• соответствие структуры резервов принятым обязательствам;
• ограничения на инвестирование средств резервов (правила размещения собственных средств и страховых резервов);
• периодическую актуарную оценку достаточности резервов.

Классификация страховых резервов

Страховые резервы делятся на две основные группы: технические резервы (по страхованию жизни) и резервы по страхованию иному, чем страхование жизни (рисковые виды). Внутри каждой группы выделяются обязательные и дополнительные резервы.

Резервы по страхованию жизни

Формируются по долгосрочным договорам (на срок более одного года), где страховая сумма выплачивается при дожитии застрахованного до определённого возраста или срока, либо при наступлении смерти. Включают:

• Математический резерв — разница между современной стоимостью будущих обязательств страховщика и современной стоимостью будущих страховых взносов страхователя. Рассчитывается актуарными методами с учётом таблиц смертности и нормы доходности (инвестиционного дохода).
• Резерв расходов на обслуживание договоров — средства, предназначенные для покрытия будущих административных и комиссионных издержек по действующим договорам.
• Резерв выплат по заявленным, но неурегулированным страховым случаям — по договорам страхования жизни, по которым страховой случай наступил, но выплата ещё не произведена.

Резервы по страхованию иному, чем страхование жизни

Формируются по краткосрочным (обычно до одного года) рисковым видам: автострахование, страхование имущества, ответственности, от несчастных случаев и болезней, добровольное медицинское страхование (ДМС) и др. Включают:

• Резерв незаработанной премии (РНП) — часть страховой премии, полученной по договору, которая относится к неистекшему периоду действия договора. Показывает, какую сумму страховщик ещё не «заработал» и должен вернуть при досрочном расторжении договора (за вычетом расходов на ведение дела).
• Резерв заявленных, но неурегулированных убытков (РЗНУ) — средства для выплат по страховым случаям, которые уже произошли и о которых страховщик уведомлён, но выплата ещё не произведена (например, из-за сбора документов, судебных разбирательств).
• Резерв произошедших, но незаявленных убытков (РПНУ) — средства для выплат по страховым случаям, которые произошли в отчётном периоде, но о которых страховщик ещё не знает (например, ДТП, о котором не сообщили сразу). Оценивается на основе статистики прошлых периодов.
• Стабилизационный резерв — дополнительный резерв, формируемый для компенсации колебаний убыточности в неблагоприятные годы (например, при массовых природных катастрофах). Обязателен для видов страхования с высокой волатильностью убытков (страхование урожая, авиационных рисков, ответственности за причинение вреда).
• Резерв предупредительных мероприятий (РПМ) — формируется за счёт отчислений от страховых премий и предназначен для финансирования мер, направленных на снижение вероятности наступления страховых случаев (например, профилактика пожаров, ДТП, установка систем безопасности). В РФ формирование РПМ является правом, а не обязанностью страховщика, если иное не установлено законом.

Резервы по обязательным видам страхования

Для отдельных видов обязательного страхования (например, ОСАГО, обязательное страхование гражданской ответственности владельцев опасных объектов) Банк России устанавливает особые правила формирования резервов, включая обязательное создание резерва гарантий и резерва текущих компенсационных выплат (для обеспечения деятельности профессиональных объединений страховщиков — Российского союза автостраховщиков (РСА), Национального союза страховщиков ответственности (НССО) и др.).

Методы расчёта

Размер страховых резервов определяется на основе актуарных расчётов. Основные методы:

• Метод «pro rata temporis» (пропорционально времени) — для РНП: резерв рассчитывается как доля премии, пропорциональная неистекшему сроку действия договора.
• Метод «1/24» (или «1/12») — упрощённый метод, при котором все договоры, заключённые в течение месяца, считаются заключёнными в середине месяца.
• Метод «1/365» — точный метод, при котором резерв рассчитывается по каждому договору исходя из фактического числа дней до окончания срока действия.
• Метод цепной лестницы (Chain Ladder) — для РПНУ: используется для оценки убытков на основе исторических данных о развитии убытков (запаздывании выплат).
• Метод Борнхуеттера-Фергюсона — комбинирует данные о фактических выплатах и ожидаемую убыточность.

Размещение и инвестирование

Страховые резервы должны быть размещены в ликвидные и надёжные активы, перечень которых утверждён Банком России. К разрешённым активам относятся:

• государственные ценные бумаги РФ и субъектов РФ;
• облигации и акции российских эмитентов (с определёнными рейтингами);
• банковские вклады (депозиты) в кредитных организациях;
• недвижимое имущество (для резервов по страхованию жизни);
• денежные средства на расчётных счетах.

Запрещено размещать резервы в активы, не имеющие рыночной оценки, в ценные бумаги эмитентов, признанных банкротами, а также в активы, связанные с высокими рисками (например, криптовалюты). Цель — обеспечить платёжеспособность страховщика и защиту интересов страхователей.

Актуарная оценка

С 2017 года в РФ введено обязательное актуарное оценивание страховых резервов. Актуарий (независимый специалист или актуарная организация) ежегодно проверяет:

• достаточность резервов для исполнения обязательств;
• корректность применяемых методов и допущений;
• соответствие резервов требованиям законодательства.

Результаты актуарного заключения предоставляются в Банк России и учитываются при оценке финансовой устойчивости страховщика.

Значение для финансовой устойчивости

Страховые резервы являются основой платёжеспособности страховой компании. Их недостаточность может привести к невозможности выполнения обязательств перед страхователями и, как следствие, к отзыву лицензии и банкротству. В то же время избыточное резервирование снижает рентабельность бизнеса, так как средства резервов не могут быть направлены на выплату дивидендов или иные цели. Оптимальный размер резервов определяется на основе актуарных моделей и требований регулятора.

Источники

1. Закон РФ от 27 ноября 1992 года № 4015-1 «Об организации страхового дела в Российской Федерации».
2. Положение Банка России от 16 ноября 2016 года № 558-П «О правилах формирования страховых резервов по страхованию иному, чем страхование жизни».
3. Положение Банка России от 16 ноября 2016 года № 557-П «О правилах формирования страховых резервов по страхованию жизни».
4. Указание Банка России от 22 февраля 2017 года № 4297-У «О требованиях к актуарному заключению».
5. Страховое дело: учебник / под ред. Л. А. Орланюк-Малицкой. — М.: Юрайт, 2020.
6. Актуарные расчёты в страховании: учебное пособие / В. Б. Гомеля, В. Н. Баскаков. — М.: Финансы и статистика, 2019.